Инвестиционный доход – это прибыль, полученная в результате вложения денежных средств. Как известно, пенсионные накопления казахстанцев не лежат «мертвым грузом». Национальный банк управляет ими, вкладывая в различные финансовые инструменты и тем самым не только сохраняя, но и приумножая финансовый ресурс вкладчиков. В статье мы разберемся, как распределяется прибыль от инвестирования на пенсионных счетах, и как ее посчитать.
Дивиденды от вложений «падают» на счета граждан ежедневно, а их сумма определяется на основании размера взносов и их регулярности. Сумма накоплений на счету каждого казахстанца указывается не только к тенге, но и в условных пенсионных единицах (УПЕ).
Именно эта величина ложится в основу расчета инвестиционной прибыли на пенсионном счету. Стоимость УПЕ – показатель непостоянный, он устанавливается самим ЕНПФ в разные периоды по-разному. Однако информации о критериях, по которым Пенсионный фонд рассчитывает эту единицу, в общедоступных источниках мы не нашли. При этом информация о стоимости одной условной пенсионной единицы в открытых НПА все же имеется. Так минимальная цена одной УПЕ составляет 100 тенге.
Число УПЕ определяется ежемесячно специалистами фонда, отдельно для каждого счета. Находят эту единицу путем деления суммы взноса на стоимость одной условной пенсионной единицы. Допустим, что на пенсионный счет направлен взнос в размере 10 тысяч тенге. Минимальная стоимость одной УПЕ - 100 тенге. А это означает, что число условных пенсионных единиц, поступивших вместе со взносом, составит 100 УПЕ.
При вычислении размера накоплений вместе с дивидендами в каком-то определенном периоде, количество ранее поступивших УПЕ будет переоценено по новой стоимости. Как мы уже говорили, цена УПЕ не является статичной, с ходом времени она перерасчитывается, как правило, в сторону увеличения. Поэтому, к примеру, если при первом взносе стоимость одной единицы составляла 100 тенге, то в следующем периоде она составит 102 тенге. после чего стоимость общей суммы ваших 100 УПЕ будет увеличена и станет равна 10 200 тенге.
Таким образом, размер ваших накоплений за какой-то определенный месяц составит 10 200 тенге, из которых 200 тенге – это инвестиционный доход, а 10 тысяч – ежемесячный взнос. Указанная прибавка к сумме взноса обусловлена начислением инвестиционного дохода, нашедшего свое отражение в удорожании стоимости УПЕ на 2 тенге. Стоимость условной пенсионной единицы тем выше, чем регулярнее совершаются взносы, без разницы какие – обязательные или добровольные. Главное, чтобы они осуществлялись каждый месяц.
Единый накопительный пенсионный фонд сообщил, что совокупный размер пенсионных накоплений по состоянию на сентябрь 2023 года составил 16,76 триллиона тенге. При этом чистая прибыль, полученная от инвестирования этих средств с 2013 по 2023 годы, равна 8,04 триллиона тенге.
В 2023 году наиболее активно средства ЕНПФ вкладывались в государственные ценные бумаги. Их доля в инвестиционном портфеле составила 47,38%, а в денежном выражении – 7,4 триллиона тенге. Квазигосударственным облигациям досталось 10,86% или 1,7 триллиона тенге. 21,3% вложены в иностранные компании. Остальная часть накоплений вложена в казахстанские банки и активы отечественных производителей. Подобное разделение позволяет обеспечить сохранность и стабильную прибыльность вложений.
Также в Пенсионный фонд напоминает, что по закону пенсионные накопления защищены от негативного воздействия инфляции. Если даже прибыльность в каком-то отдельном отрезке времени упадет, то в момент возникновения права на выплату, государство возместит появившуюся отрицательную разницу.
У каждого вкладчика ЕНПФ его часть инвестиционной прибыли может быть разной. Ее размер зависит от продолжительности пенсионных отчислений, от их величины и регулярности. Нередко сумма инвестиционного дохода составляет едва ли не 50% от общей суммы пенсионного накопления на счете.
