Новые правила налогообложения дивидендов в 2026 году: что нужно знать инвестору

С 2026 года заметно изменился порядок налогообложения дивидендов для держателей акций и предпринимателей. Новый подход увеличил финансовую нагрузку на инвесторов и определенным образом повлиял на инвестиционный климат. Что это за изменения, мы разобрались в статье. 

Какие дивиденды не облагаются налогом

В статье мы говорим о дивидендах, которые получают держатели ценных бумаг, акционеры и учредители бизнеса. Поскольку именно эти категории субъектов оказались в фокусе новых налоговых изменений. Что касается граждан, владеющих обычными банковскими депозитами любого типа, то им бояться нечего. Поскольку общего подоходного налога на депозитные проценты для физических лиц законодатель не ввел. 

При этом граждане, в отношении которых действует правило о декларировании доходов и имущества, не обязаны указывать в декларации вознаграждение, полученное по депозитам. 

Какие дивиденды облагаются налогом

В эту категорию входят доходы, полученные:

• учредителями ТОО;
• акционерами АО;
• инвесторами, владеющими акциями казахстанских и зарубежных предприятий;
• гражданами РК, получающими доходы по депозитам в иностранных банках. 

Проще говоря, ИПН облагаются любые доходы, которые гражданин РК получает, как предприниматель, акционер и собственник бизнеса, за исключением ИП.

Как было «до»

До январских изменений 2026 года в Казахстане действовал более мягкий режим налогообложения дивидендов. В частности, прибыль, не превышающая 30 000 МРП, вообще не облагалась ИПН. В случае превышения указанной суммы, ставка налога составляла 10%. 

Исходя из прежних правил и льготы в 30 тыс. МРП, можно было сделать вывод о том, что государство поощряло распределение прибыли через дивиденды. Теперь же эта льгота отменена, и налогом будут облагаться любые предпринимательские дивиденды независимо от размера. 

У читателя может возникнуть вопрос, как быть с дивидендами, начисленными в 2025, но выплаченными в 2026 году? Отвечаем. Они будут облагаться ИПН в соответствии с новыми правилами по ставке 10%. Данное правило было разъяснено письмом КГД МФ РК от 02.03.2026 года.

Почему отменили льготу

О причинах отмены данной льготы ни представители министерств, не парламента не дают официальных комментариев. Несмотря на это цели законодателя вполне очевидны:

1. Увеличение налоговых поступлений в бюджет. Рассматриваемая льгота позволяла предпринимателям и владельцам бизнеса получать высокую прибыль, которая не облагалась никакими сборами. 
2. Уравнивание налоговой нагрузки на трудовые и «предпринимательские» доходы. Речь идет о том, что с заработной платы наемных работников всегда, без каких-либо исключений удерживались все положенные налоги. В то же время учредители и инвесторы могли получать доходы, в десятки, а то и в сотни раз превышающие зарплаты персонала. В чем наблюдалась определенная финансовая и социальная несправедливость. 
3. Борьба с сокрытием доходов. Ранее собственники бизнеса, желая сэкономить на налогах, назначали себе минимальную зарплату, а львиную долю прибыли выводили через дивиденды. 

Как считается налог по новым правилам

После упразднения льготы в 30 тыс.МРП законодатель утвердил двухступенчатую прогрессивную шкалу налогообложения:

1. Ставка 5% применяется к суммам до 230 тыс. МРП в год. В денежном выражении по состоянию на 2026 год сумма составляет около 994 млн.тенге. Считается, что в указанные показатели укладываются дивиденды, которые получает 99% субъектов малого и среднего бизнеса. 
2. Ставка 15%, так называемый, налог для богатых. Работает в отношении сумм, превышающих 230 тыс. МРП. Предполагается, что увеличение ставки будет стимулировать крупный бизнес реинвестировать сверхприбыль в новые коммерческие и общественные проекты.

ИПН удерживается с дивидендов не позднее даты их выплаты. То есть получателю выдается «чистая» сумма за вычетом налога. 

Для примера рассмотрим ситуацию.

Компания Х выплатила дивиденды в размере 1 млн.тенге 20 апреля 2026 года. В эту же дату произвела удержание ИПН по ставке 5%. Сумма налога составила 50 тыс.тенге. Данную сумму компания обязана перечислить в бюджет не позднее 20 мая 2026 года. В итоге учредитель получит на руки 950 тыс.тенге.

ТОО - налоговый агент

С 1 января 2026 года ТОО получает статус налогового агента по дивидендам своих учредителей. Это значит, что рассчитывать и начислять налог должна сама компания без участия получателя прибыли. 

Исчисление и удержание ИПН по ставке 5% или 15% осуществляется в момент перечисления денег получателю. Налог уплачивается не позже 25 числа месяца, следующего за месяцем, в котором производилась выплата. 

Получение дивидендов - строго регламентированный процесс. Взять деньги просто так «из кассы» учредитель не имеет права, даже несмотря на то, что он является фактическим хозяином предприятия. Чтобы избежать проблем с налоговыми органами при выплате дохода, компания обязана соблюсти одновременно три условия:

1.  Наличие свободных средств. Дивиденды не выплачиваются, если в течение отчетного периода (квартала, полугодия или года) предприятие работало в убыток. Прибыль распределяется только после уплаты корпоративного подоходного налога, то есть из чистой прибыли. То есть компания должна получить доход, рассчитать налогооблагаемую базу, начислить и заплатить КПН и другие налоги, и только после этого сформировать чистую прибыль, которая будет разделена между учредителями. 
2. Составление утвержденной финансовой отчетности. Данное правило напрямую не утверждено законом РК «О товариществах с ограниченной ответственностью», но, тем не менее, следует из системного толкования ст.ст. 41, 43 данного закона. Финансовая отчетность фиксирует финансовые результаты деятельности за отчетный период. И уже на основании этих результатов рассчитывается и распределяется чистый доход. 
3. Утверждение финансовой отчетности. Бухгалтер составляет отчетность, а собственник ТОО ее утверждает своим решением. Если собственник один, то выносится решение единственного участника, если их несколько - протокол общего собрания. Эксперты рекомендуют в содержании решения и протокола указывать, что дивиденды выплачиваются за вычетом ИПН, рассчитанного по ставке5%/15%. Такая отметка поможет избежать споров, связанных с тем, что выплаченные средства являются «чистой» выплатой, а не выплатой до удержания налогов. 

Кстати, если человек получает дивиденды у нескольких ТОО, АО, то каждая компания в данном случае становится налоговым агентом, и налог удерживается отдельно с каждой выплаты. 

После январских изменений налогообложение дивидендов стало напоминать механизм налогообложения заработной платы наемных работников. Работодатель и ТОО оба выступают налоговыми агентами, оба перечисляют ИПН в бюджет и выдают получателю «чистую» сумму на руки.